11月18日上午收盘，市场早盘震荡调整，深成指、创业板指翻红后再度回落。板块方面，AI应用、半导体等板块涨幅居前，煤炭、电池、钢铁等板块跌幅居前。ETF方面，华夏上证科创板半导体材料设备主题ETF（588170）半日涨2.69%，成分股中，京仪装备（688652.SH）涨12.23%，中微公司（688012.SH）涨5.84%，芯源微（688037.SH）涨5.49%，拓荆科技（688072.SH）涨5.22%，中科飞测（688361.SH）涨4.14%。

消息面上，11月17日中芯国际（688981.SH）在投资者关系活动记录表中称，目前公司承接了大量模拟、存储包括NOR/NAND Flash、MCU等急单。此前一周，该晶圆厂龙头发布三季度业绩报告，月产能首次突破100万片(折合8英寸标准逻辑)大关，产能利用率提升至95.8%高位。

银河证券指出，中芯国际产能利用率处于高位表明行业需求旺盛。国投证券认为，在AI驱动与国产替代的双重主线下，半导体产业链正迎来以“产能扩张”和“供应链安全”为特征的结构性机遇。

西部证券还指出，2026年存储领域有望迎来“价格周期”和“产品迭代周期”共振，资本开支有望超预期高斜率增长，或将带动设备公司订单持续增长。中长期AI浪潮下，算力和高性能存储国产自主可控仍需较长时间和较大投入去追赶，将有望继续支撑行业资本开支维持较高水位；继续坚定看好半导体晶圆制造、设备、材料、零部件国产自主可控大趋势。

招商证券表示，英伟达和AMD等对AI预期展望乐观，英伟达预计Blackwell和Rubin系列产品将在未来五个季度贡献5000亿美元营收。AMD 25Q3单季营收创历史新高，预计未来数据中心业务营收CAGR超60%；存储周期全面上行，在AI时代需求加速上行背景下，供需缺口持续扩大，10月价格加速上涨；国内自主可控进程加速，半导体设备板块同时将持续受益于2026年国内先进逻辑和存储产线扩产趋势。