净值不足0.2元!什么情况?
创始人
2024-05-08 21:24:48
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原标题:净值不足0.2元!什么情况?

两年时间,1000万元缩水至180万元,私募管理人一度“失联”,保本协议真伪难辨……这是刘女士(化名)买基金的真实经历。

近日,刘女士向记者透露,2022年2月自己在某券商长沙营业部总经理的推荐下,购买了鼎盛如风一号私募证券投资基金(下文简称“鼎盛如风一号”),并与所谓的券商营业部签订了保本保收益的补充协议。然而,如今该基金净值已跌至0.2元以下,营业部工作人员却称鼎盛如风一号并非其代销产品,一切均为员工个人行为。这是怎么回事?

基金净值跌至不足两毛

“2022年某券商长沙营业部的总经理,带领其销售团队推荐鼎盛如风一号,销售人员王某(化名)说鼎盛如风一号合规运作,而且还会签订兜底协议,非常安全。”刘女士回忆称。

据刘女士提供的资料,双方于2022年2月和2023年2月均签订了补充协议,约定当产品运作周期结束,产品净值低于1元时,营业部将在7个交易日内补足差额,即客户本金1000万元以及年化8%的收益。

然而,今年事情发生了变化。

刘女士透露,去年以来市场震荡加剧,基金表现也一落千丈,因此她决定赎回该产品,但王某却迟迟没有帮自己赎回成功。今年2月下旬,王某称自己察觉到问题,便到该基金的管理人深圳鼎盛聚富私募的办公地点询问,结果发现该私募已经人去楼空,自己所在营业部总经理和私募创始人曾某均无法取得联系。

以上截自王某咨询律师的聊天记录

“人都‘跑路’了,我们第一时间选择报警。”刘女士表示,自己与该产品的其他投资者联系警方和托管方才得知,鼎盛如风一号持仓集中且使用了杠杆,截至3月12日,净值已经跌至0.1851元。另外,代销券商回应称,此产品并非公司正式代销的私募基金,销售和承诺保本均为员工个人行为。

记者拨打涉事代销券商的电话,核实相关情况,工作人员表示鼎盛如风一号并未在公司上架销售。王某则向投资者称,这一产品是在公司销售的,但并非“明面上的销售”。

刘女士感慨称:“现在基金已经清盘,最终亏损尚未确定,亏损幅度应该在80%左右。而且由于代销券商称产品并非其正式代销,且补充协议签订是员工行为,我们投资者目前非常迷茫,维权很艰难,感觉像一场‘骗局’。”

激进操作屡次伤害投资者

基金为何在短短两年时间里回撤超80%?投资者又为何在今年才发现问题?在业内人士看来,私募的激进操作和信息披露方面的漏洞不容忽视。

从投资者提供的鼎盛如风一号持仓来看,该私募持股集中度较高,组合中仅持有五只股票,而且还叠加了一定杠杆。一位中型私募人士称,部分小私募为了博取高收益,采用“高集中度高杠杆”的激进操作,极大损害了投资者的利益。

公开资料显示,多位私募大V今年便是因操作激进而让投资者陷入大幅亏损。

比如,好买基金网最新数据显示,截至4月30日,由吴悦风担任基金经理的“嘉越月风投资创世号”私募产品的复权净值为0.6013元,4月该产品净值回撤幅度高达22.39%。

除了吴悦风,私募大V、天谷资产董事长陈同辉所管理的产品业绩也大幅回撤。私募排排网数据显示,截至4月30日,天谷磐石进取88号产品净值跌至0.3058元,而且今年以来净值回撤超30%。

另外,据刘女士透露,申购私募基金后,代销方和私募管理人均未向其提供查看净值的渠道和方式,而且自己也从未收到过产品运作报告,因此今年才发现产品的问题。

沪上一位私募人士直言:“如果私募刻意隐瞒,投资者确实存在看不到净值的可能性,比如部分管理人不去帮客户开通托管平台账户或中基协的查询账户,也不进行信息披露,便能‘瞒天过海’。”

近日,中基协发布《私募证券投资基金运作指引》(下称《运作指引》),从募集、投资、运作等各个环节对私募证券投资基金管理人提出了要求,并指出私募基金管理人、基金销售机构应当按要求披露私募证券投资基金及其业绩相关信息,披露的基金业绩信息包括但不限于存续期间完整的历史净值、历史规模、投资策略、投资经理等。

一位信托FOF人士坦言,伴随着行业监管的精确性不断提升,私募“玩火”必将自焚,暴露出合规风险的机构会逐渐失去生存资格。多位业内人士也表示,未来私募管理人需提升合规意识和水平,以投资者利益为先,规范展业方能长久发展。

责编:孟 妹 校对:冯雯君图编:周 洋

审读:朱建华 监制:张晓光签发:潘林青

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